行業(yè)集中度提升

　　近年來，醫(yī)藥分開和行業(yè)整合導致藥品零售行業(yè)結構進一步調整分化。2016年，全國藥店總數(shù)減少1023家，為近10年來的首次負增長。造成這一現(xiàn)象的原因有很多，如隨著監(jiān)管的不斷加強，以往經營不規(guī)范的單體藥店相繼倒閉；多省份出臺禁止醫(yī)院參與藥店利潤分配等政策，導致“院邊店”數(shù)量減少等。

　　與此同時，醫(yī)藥零售行業(yè)業(yè)務集中度（主營業(yè)務收入前100名占全國市場總規(guī)模的比例）逐年遞增，已由2013年的28.3%增長至2017年的30.8%（ 見圖）。由此可見，未來連鎖藥店和零售電商將成為藥品零售的主力軍。

　　2017年，醫(yī)藥零售行業(yè)的平均利潤率約為4%，其中在A股上市的企業(yè)凈利潤約為5%～6%，新三板企業(yè)約為1%～3%。隨著醫(yī)藥零售行業(yè)的快速擴張、行業(yè)整合及同質化競爭，行業(yè)利潤率相比5年前有所下滑。以老百姓大藥房為例，2013～2017年，老百姓大藥房共新建門店1075家，并購門店1130家；同一時期，益豐大藥房新建1058家門店，并購423家門店。

　　政策助推處方外流

　　在醫(yī)藥分開的背景下，多項政策促使處方從院內流向院外零售渠道。如有關藥品零加成的政策規(guī)定，使公立醫(yī)院的藥房由原來的盈利引擎變?yōu)槌杀矩摀挥嘘P藥占比降低的政策規(guī)定，試點城市公立醫(yī)院藥占比控制在30%左右，非住院、手術、急診用藥成為院方優(yōu)先剝離的藥品類別；有關醫(yī)保總額控費的政策規(guī)定，使大量醫(yī)保藥品處方流至院外醫(yī)保藥店。

　　此次“4+7”城市藥品集中采購試點的藥品總量覆蓋試點地區(qū)所有公立醫(yī)療機構年度藥品總用量的60%～70%，最終中選的25個產品的廠家無須做大量市場推廣工作，就可以占據(jù)未來公立醫(yī)療機構主要院內銷售市場。IQVIA（艾昆緯）分析認為，對于未中選的產品，由于可競爭的院內市場份額僅剩30%～40%，其銷售重點會逐漸轉移至保證產品銷量、加強患者認可等方向。同時，這些產品還需進一步搶占零售端市場，以補充院內銷售的不足。

　　隨著全國大部分地區(qū)取消對醫(yī)保定點藥店的審批，允許藥店通過簽訂服務協(xié)議的方式對醫(yī)保定點藥店進行管理，并逐步完善醫(yī)保定點藥店的監(jiān)督管理，未來全國范圍內醫(yī)保定點藥店的數(shù)量將顯著增多。艾昆緯據(jù)此分析，從市場發(fā)展角度而言，由于全面取消社會保險行政部門實施的“兩定”資格審查項目，減少了行政干預，零售藥店間的競爭將更加公平。同時，放寬準入審查，有利于擴大醫(yī)保定點藥店范圍，推動患者從醫(yī)院轉向零售藥店購藥。

　　從長期來看，醫(yī)保統(tǒng)籌也將逐步放開至零售藥店。一方面，醫(yī)藥分開勢在必行，統(tǒng)籌賬戶的開放有利于促進醫(yī)藥分開；另一方面，通過搭建處方信息共享平臺，可以做到處方真實可追溯，有效解決處方流轉、藥店服務、統(tǒng)籌結算的規(guī)范性問題。零售藥店在承接醫(yī)保統(tǒng)籌的過程中，也需要具備雄厚的經濟實力為醫(yī)保患者墊付資金，并建立完善的制度，配合醫(yī)保部門、醫(yī)院進行醫(yī)保刷卡的全過程監(jiān)督。

　　處方藥銷售渠道拓寬

　　多種業(yè)態(tài)的藥店是承接處方外流的主力。當前，主要有院外門診藥店模式、醫(yī)療處方流轉模式、基層醫(yī)院定點藥店處方外配模式、慢病長處方模式四種試點模式在承接處方外流，未來或將出現(xiàn)更多新模式。

　　作為處方外流的承接方，各大連鎖藥店也在積極響應政策。例如，老百姓大藥房曾提出推行用藥咨詢、疾病管理等專業(yè)服務項目，提升藥師、店員的專業(yè)服務能力等，提前布局承接處方外流。

　　“互聯(lián)網+醫(yī)療”是承接處方外流的新趨勢?，F(xiàn)有的醫(yī)藥電商主要分為自營式B2C、平臺式B2C和O2O三種模式。O2O模式尚處于探索階段，但其線上下單、線下取貨/送藥到家、執(zhí)業(yè)藥師提供專業(yè)咨詢的特點，使其可能成為醫(yī)藥流通生態(tài)鏈創(chuàng)新的“鯰魚”。以阿里健康大藥房為例，其整合了渠道商、線下實體藥店等產業(yè)鏈上的多個環(huán)節(jié)，憑借自身的供應鏈管理能力，既做好了服務“最后一公里”，又借助平臺資源為線下實體店進行導流。

　　藥品經營具有專業(yè)性強等特征，現(xiàn)有政策明確禁止網售處方藥，線上購藥很難全面滿足患者的需求。短期內，線上藥品銷售對線下藥品銷售的沖擊有限。

　　未來，院外處方藥銷售的核心應側重了解醫(yī)生、患者的個性化需求，整合打通線上線下渠道，有機結合藥廠、零售藥店、流通企業(yè)三方，確保處方藥在零售藥店的最終落地。艾昆緯建議，未來零售藥店推廣可從以下三方面思考： 第一，在產品的宣傳設計上，應在保持專業(yè)性的同時，盡量使用平易近人的語言，也可通過數(shù)字化渠道進行產品宣傳和推廣；第二，提高藥師的服務能力，等待處方外流機會；第三，提升醫(yī)藥代表的專業(yè)素質和服務水平。